量能理論實(shí)戰(zhàn)—成交量組合選股實(shí)戰(zhàn)介紹
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1．短線天量買賣法則
60分鐘屬短期波動，一日的1/4，而MACD屬中期趨勢，60分鐘MACD作為短周期的中線指標(biāo)，是極佳的超級短線秘笈。
第一步，選出近期成交突然連續(xù)放大，日換手率10％以上，大幅上漲（最好出現(xiàn)漲停）的個股觀察。其主要特征是一根巨大的成交量紅柱伴隨一根長陽線使股價迅速脫離盤整區(qū)。這個成交量是兩個月以來的最大成交量，稱為天量，其換手率在10％－25％之間。
成交放大可能是受到利好消息的刺激，如較好的業(yè)績和分配方案，重大合作項(xiàng)目的確定等。但是我們并不建議放量立即跟進(jìn)。因?yàn)閷?dǎo)致股票突然放量上攻的原因可以是多種多樣的，一般投資者喜歡立即跟進(jìn)，但是極易掉進(jìn)莊家拉高出貨的陷阱。例如2000年上半年四川長虹（600839）突然放量漲停，許多人急忙追進(jìn)，然而4個月后長虹跌幅達(dá)50％
圖101：上柴股份放量買入圖解
第二步，發(fā)現(xiàn)目標(biāo)后不急于介入，調(diào)出60分鐘MACD跟蹤觀察。
再強(qiáng)勢的股票也會回檔，為了避免在最高位套牢，我們寧可等到回檔再買入。
第三步，該股放出天量后短線沖高之后必有縮量回調(diào)，我們就是盯住其二浪調(diào)整的結(jié)束點(diǎn)作為短線買入點(diǎn)。這個點(diǎn)位能夠保證一買就漲，充分發(fā)揮短線效率。
2．地量買入法
股票到達(dá)底部后的一個重要標(biāo)志，莊家吸貨不會放量，而是不斷的縮量，慢慢吸貨，散戶在這個過程中會非常痛苦在不斷的縮量過程中事實(shí)上是散戶以及短線跟風(fēng)盤不斷的喪失信心的過程，直到已經(jīng)沒有多少拋盤出來，最終成交量就呈現(xiàn)非常低的狀態(tài)，就是所謂的地量地價的狀態(tài)了。成交量的改變將是趨勢反轉(zhuǎn)的前兆。其股價走勢具有以下特征：
A．波動幅度逐漸縮小。
B．量縮到極點(diǎn)。
C．量縮之后量增，突然有一天量大增，且盤出中陽線，突破股票盤局，股價站在10日均線之上。
D．成交持續(xù)放大，且收陽線，加上離開底價三天為原則。
E．突破之后，均線開始轉(zhuǎn)為多頭排列。而盤整期均線疊合在一起。
投資者必須清楚地知道，地量一般在什么情況下出現(xiàn)，這對判斷后市操作具有重要意義。
地量在行情清淡的時候出現(xiàn)的最多。在行情清淡的時候，人氣渙散，交投不活，股價波動幅度較窄，場內(nèi)套利機(jī)會不多，幾乎沒有任何賺錢效應(yīng)。持股的不想賣股，持幣的不愿買股，于是地量的出現(xiàn)就很容量理解了。這一時期往往是長線買家進(jìn)場的時機(jī)。
地量在股價即將見底的時候出現(xiàn)的也很多。一只股票經(jīng)過一番炒作之后，總有價格向價值回歸的道路。在其慢慢下跌途中，雖然偶有地量出現(xiàn)，但很快就會被更多拋壓淹沒，可見現(xiàn)在的地量持續(xù)性較差。而在股價即將見底的時候，該賣的都已經(jīng)賣了，沒有賣的也不想再賣了，于是地量不斷出現(xiàn)，而且持續(xù)性較強(qiáng)。如果結(jié)合該公司基本面的分析后，在這一時期內(nèi)介入，只要能忍受得住時間的考驗(yàn)，一般均會有所收獲。
地量在莊家震倉洗盤的末期也必然要出現(xiàn)。任何莊家在做莊的時候，都顯然不愿意為別的投資者抬轎子，以免加大自己拉升途中的套利壓力，于是，拉升前反復(fù)震倉、清洗獲利盤就顯得非常必要了。那么，莊家如何判斷自己震倉是否有效，是否該告一段落呢？這其中方法與手段很多，地量的出現(xiàn)便是技術(shù)上的一個重要信號。此時，持股的不愿意再低價拋售，或者說已經(jīng)沒有股票可賣了，而持幣的由于對該股后市走向迷茫，也不敢輕易進(jìn)場搶反彈，于是成交清淡，地量便油然而生，而且一般還具有一定的持續(xù)性。這一時期往往是中線進(jìn)場時機(jī)，如果再結(jié)合其它基本面、技術(shù)面的分析，一般來說均會有上佳的收益。
實(shí)戰(zhàn)中，投資者可以應(yīng)用股價運(yùn)行于20日均線上方，出現(xiàn)地量小陽線買進(jìn)的方法。說的具體一點(diǎn)，就是當(dāng)股價運(yùn)行于20日均線上方，說明股價已經(jīng)相對走強(qiáng)，出現(xiàn)地量小陽說明近期相對最低價就在這里。
最安全的操作為：股價剛從低部上穿20日均線上方，或在20日均線上方上徘徊，出現(xiàn)地量小陽。還有就是股價經(jīng)過一波拉升后縮量回調(diào)到20日均線附近，出現(xiàn)相對的地量小陽。
例：北京旅游（000802）2009年1月月股價一直在20日均線上下徘徊，到了23日股價拉出一根小陽線，同時成交量出現(xiàn)地量，可趁此時低價買入待漲。
但在實(shí)際使用中，投資者又遇到了，放量之后的縮量，股價持續(xù)調(diào)整的情況，由于日線圖表上容易產(chǎn)生騙線。
3．量能把握長牛股底部
成交量可以說是股價的動量。一只股票在狂漲之前經(jīng)常是長期下跌或盤整之后，這樣在成交量大幅萎縮，再出現(xiàn)連續(xù)的放大或溫和遞增，而股價上揚(yáng)。一只底部成交量放大的股票，就象在火箭在升空前必須要有充足的燃料一樣，必須具有充分的底部動力，才能將股價推升到極高的地步。因此，一只狂漲的股票必須在底部出現(xiàn)大的成交量，在上漲的初期成交量必須持續(xù)遞增，量價配合，主升段之后往往出現(xiàn)價漲量縮的所謂無量狂升的強(qiáng)勁走勢。
一只會大漲的股票必須具備充足的底部動力才得以將股價推高，這里所說的充足的巨量是相對過去的微量而言，也就是說，當(dāng)一只股票成交量極度萎縮后，再出現(xiàn)連續(xù)的大量才能將股價推高。成交量是衡量買氣和賣氣的工具，它能對股價的走向有所確認(rèn)。因此，精明的投資人對于底部出現(xiàn)巨大成交量的股票必須跟蹤，因?yàn)楫?dāng)一只股票的供求關(guān)系發(fā)生極大變化時，將決定股價的走向，投資者絕對不可以忽略這種變化發(fā)生時股價與量的關(guān)系，一旦價量配合，介入之后股價將必然如自己預(yù)期的那樣急速上揚(yáng)。
成交量的形態(tài)改變將是趨勢反轉(zhuǎn)的前兆。個股上漲初期，其成交量與股價的關(guān)系是價少量增，而成交量在不斷持續(xù)放大，股價也隨著成交量的放大而揚(yáng)升。一旦進(jìn)入強(qiáng)勢的主升段時，則可能出現(xiàn)無量狂升的情況。最后末升段的時候，出現(xiàn)量增價跌，量縮價升的背離走勢，一旦股價跌破十日均線，則顯示強(qiáng)勢已 經(jīng)改變，將進(jìn)入中期整理的階段。
因此，當(dāng)你握有一只強(qiáng)勢股的時候，最好是緊緊盯住股價日K線圖，在日K線一直保持在十日均線之上，可以一路持有，一旦股價以長陰線或盤勢跌破十日均線，應(yīng)立即出貨，考慮換股操作。
盤整完成的股票要特別注意，理由是其機(jī)會大于風(fēng)險。盤整的末期成交量為萎縮。代表拋盤力量的消竭。基本上，量縮是一種反轉(zhuǎn)信號，量縮才有止跌的可能，下跌走勢中，成交量必須逐漸縮小才有反彈的機(jī)會。但是，量縮之后還可能再縮，到底何時才是底部呢？只有等到量縮之后又是到量增的那一天才能確認(rèn)底部。如果此時股價已經(jīng)站在十日均線之上，就更能確認(rèn)其漲勢已經(jīng)開始了。
所以，基本上我們應(yīng)重視的角度是量縮之后的量增，只有量增才能反映出供求關(guān)系的改變，只有成交量增大才能使該股具有上升的底部動量。
根據(jù)上面的內(nèi)容，我們總結(jié)可知，在盤局的尾段，股價走勢具有以下特征：
A．波動幅度逐漸縮小。
B．量縮到極點(diǎn)。
C．量縮之后是量增，突然有一天量大增，且盤出中陽線，突破股票盤局，股價站在10日均線之上。
D．成交量持續(xù)放大，且收中陽線，加上離開底價三天為原則。
E．突破之后，均線開始轉(zhuǎn)為多頭排列，而盤整期間均線是疊合在一起。
4．成交量組合選股
下面介紹以成交量為核心的成交量組合：“搭下中小陽增后陰”成交量組合，它與廣泛流行的K線組合的相互配合使用，效果很好。定義及使用注意事項(xiàng)。
五日成交量均線在上，十日成交量均線在下，五日成交量均線自上向下搭，與十日成交量均線趨近交叉，五日成交均量與十日成交均量趨于一致，大致持平。
五日成交量均線與十日成交量均線趨近交叉當(dāng)日，K線為陽線，與此相對應(yīng)當(dāng)日成交量為陽量。
五日成交量均線與十日成交量均線趨近交叉前一日，K線為陽線，與此相對應(yīng)當(dāng)日成交量為陽量，大多數(shù)情況下此日量比趨近交叉日量小。
五日成交量均線與十日成交量均線趨近交叉次日，K線為陰線，與此相對應(yīng)當(dāng)日成交量為陰量。
出現(xiàn)在橫盤整理末期、大幅拉升前夕。
K線上相對應(yīng)的往往是莊家震倉、洗盤過程。
五日成交均量與十日成交均量趨于一致時，允許有百分之十以內(nèi)的正負(fù)誤差，二者越接近越好。
符合葛南維移動平均線四個買入法則之一。
成交量組合出現(xiàn)同時或出現(xiàn)后一、二個交易日內(nèi)，如有K線組合出現(xiàn)相配合，則該只股票股價上漲概率更大。
按此方法買入股票且股價上漲一段后，如果葛南維移動平均線八大法則中四個賣出法則之一出現(xiàn)，應(yīng)出脫持股。
例：賽迪傳媒（000504）1997年8月14日至8月20日4個交易日的成交量，組成一個“搭下中小陽增后陰”的基本圖形。從8月21日起，股價強(qiáng)勁上漲，至8月29日止，7個交易日內(nèi)股價從6.34元一路漲至8.85元，漲幅近40％。
再強(qiáng)勢的股票也會回檔，為了避免在最高位套牢，我們寧可等到回檔再買入。
第三步，該股放出天量后短線沖高之后必有縮量回調(diào)，我們就是盯住其二浪調(diào)整的結(jié)束點(diǎn)作為短線買入點(diǎn)。這個點(diǎn)位能夠保證一買就漲，充分發(fā)揮短線效率。
2．地量買入法
股票到達(dá)底部后的一個重要標(biāo)志，莊家吸貨不會放量，而是不斷的縮量，慢慢吸貨，散戶在這個過程中會非常痛苦在不斷的縮量過程中事實(shí)上是散戶以及短線跟風(fēng)盤不斷的喪失信心的過程，直到已經(jīng)沒有多少拋盤出來，最終成交量就呈現(xiàn)非常低的狀態(tài)，就是所謂的地量地價的狀態(tài)了。成交量的改變將是趨勢反轉(zhuǎn)的前兆。其股價走勢具有以下特征：
A．波動幅度逐漸縮小。
B．量縮到極點(diǎn)。
C．量縮之后量增，突然有一天量大增，且盤出中陽線，突破股票盤局，股價站在10日均線之上。
D．成交持續(xù)放大，且收陽線，加上離開底價三天為原則。
E．突破之后，均線開始轉(zhuǎn)為多頭排列。而盤整期均線疊合在一起。
投資者必須清楚地知道，地量一般在什么情況下出現(xiàn)，這對判斷后市操作具有重要意義。
地量在行情清淡的時候出現(xiàn)的最多。在行情清淡的時候，人氣渙散，交投不活，股價波動幅度較窄，場內(nèi)套利機(jī)會不多，幾乎沒有任何賺錢效應(yīng)。持股的不想賣股，持幣的不愿買股，于是地量的出現(xiàn)就很容量理解了。這一時期往往是長線買家進(jìn)場的時機(jī)。
地量在股價即將見底的時候出現(xiàn)的也很多。一只股票經(jīng)過一番炒作之后，總有價格向價值回歸的道路。在其慢慢下跌途中，雖然偶有地量出現(xiàn)，但很快就會被更多拋壓淹沒，可見現(xiàn)在的地量持續(xù)性較差。而在股價即將見底的時候，該賣的都已經(jīng)賣了，沒有賣的也不想再賣了，于是地量不斷出現(xiàn)，而且持續(xù)性較強(qiáng)。如果結(jié)合該公司基本面的分析后，在這一時期內(nèi)介入，只要能忍受得住時間的考驗(yàn)，一般均會有所收獲。
地量在莊家震倉洗盤的末期也必然要出現(xiàn)。任何莊家在做莊的時候，都顯然不愿意為別的投資者抬轎子，以免加大自己拉升途中的套利壓力，于是，拉升前反復(fù)震倉、清洗獲利盤就顯得非常必要了。那么，莊家如何判斷自己震倉是否有效，是否該告一段落呢？這其中方法與手段很多，地量的出現(xiàn)便是技術(shù)上的一個重要信號。此時，持股的不愿意再低價拋售，或者說已經(jīng)沒有股票可賣了，而持幣的由于對該股后市走向迷茫，也不敢輕易進(jìn)場搶反彈，于是成交清淡，地量便油然而生，而且一般還具有一定的持續(xù)性。這一時期往往是中線進(jìn)場時機(jī)，如果再結(jié)合其它基本面、技術(shù)面的分析，一般來說均會有上佳的收益。
實(shí)戰(zhàn)中，投資者可以應(yīng)用股價運(yùn)行于20日均線上方，出現(xiàn)地量小陽線買進(jìn)的方法。說的具體一點(diǎn)，就是當(dāng)股價運(yùn)行于20日均線上方，說明股價已經(jīng)相對走強(qiáng)，出現(xiàn)地量小陽說明近期相對最低價就在這里。
最安全的操作為：股價剛從低部上穿20日均線上方，或在20日均線上方上徘徊，出現(xiàn)地量小陽。還有就是股價經(jīng)過一波拉升后縮量回調(diào)到20日均線附近，出現(xiàn)相對的地量小陽。
例：北京旅游（000802）2009年1月月股價一直在20日均線上下徘徊，到了23日股價拉出一根小陽線，同時成交量出現(xiàn)地量，可趁此時低價買入待漲。
但在實(shí)際使用中，投資者又遇到了，放量之后的縮量，股價持續(xù)調(diào)整的情況，由于日線圖表上容易產(chǎn)生騙線。
3．量能把握長牛股底部
成交量可以說是股價的動量。一只股票在狂漲之前經(jīng)常是長期下跌或盤整之后，這樣在成交量大幅萎縮，再出現(xiàn)連續(xù)的放大或溫和遞增，而股價上揚(yáng)。一只底部成交量放大的股票，就象在火箭在升空前必須要有充足的燃料一樣，必須具有充分的底部動力，才能將股價推升到極高的地步。因此，一只狂漲的股票必須在底部出現(xiàn)大的成交量，在上漲的初期成交量必須持續(xù)遞增，量價配合，主升段之后往往出現(xiàn)價漲量縮的所謂無量狂升的強(qiáng)勁走勢。
一只會大漲的股票必須具備充足的底部動力才得以將股價推高，這里所說的充足的巨量是相對過去的微量而言，也就是說，當(dāng)一只股票成交量極度萎縮后，再出現(xiàn)連續(xù)的大量才能將股價推高。成交量是衡量買氣和賣氣的工具，它能對股價的走向有所確認(rèn)。因此，精明的投資人對于底部出現(xiàn)巨大成交量的股票必須跟蹤，因?yàn)楫?dāng)一只股票的供求關(guān)系發(fā)生極大變化時，將決定股價的走向，投資者絕對不可以忽略這種變化發(fā)生時股價與量的關(guān)系，一旦價量配合，介入之后股價將必然如自己預(yù)期的那樣急速上揚(yáng)。
成交量的形態(tài)改變將是趨勢反轉(zhuǎn)的前兆。個股上漲初期，其成交量與股價的關(guān)系是價少量增，而成交量在不斷持續(xù)放大，股價也隨著成交量的放大而揚(yáng)升。一旦進(jìn)入強(qiáng)勢的主升段時，則可能出現(xiàn)無量狂升的情況。最后末升段的時候，出現(xiàn)量增價跌，量縮價升的背離走勢，一旦股價跌破十日均線，則顯示強(qiáng)勢已 經(jīng)改變，將進(jìn)入中期整理的階段。
因此，當(dāng)你握有一只強(qiáng)勢股的時候，最好是緊緊盯住股價日K線圖，在日K線一直保持在十日均線之上，可以一路持有，一旦股價以長陰線或盤勢跌破十日均線，應(yīng)立即出貨，考慮換股操作。
盤整完成的股票要特別注意，理由是其機(jī)會大于風(fēng)險。盤整的末期成交量為萎縮。代表拋盤力量的消竭。基本上，量縮是一種反轉(zhuǎn)信號，量縮才有止跌的可能，下跌走勢中，成交量必須逐漸縮小才有反彈的機(jī)會。但是，量縮之后還可能再縮，到底何時才是底部呢？只有等到量縮之后又是到量增的那一天才能確認(rèn)底部。如果此時股價已經(jīng)站在十日均線之上，就更能確認(rèn)其漲勢已經(jīng)開始了。
所以，基本上我們應(yīng)重視的角度是量縮之后的量增，只有量增才能反映出供求關(guān)系的改變，只有成交量增大才能使該股具有上升的底部動量。
根據(jù)上面的內(nèi)容，我們總結(jié)可知，在盤局的尾段，股價走勢具有以下特征：
A．波動幅度逐漸縮小。
B．量縮到極點(diǎn)。
C．量縮之后是量增，突然有一天量大增，且盤出中陽線，突破股票盤局，股價站在10日均線之上。
D．成交量持續(xù)放大，且收中陽線，加上離開底價三天為原則。
E．突破之后，均線開始轉(zhuǎn)為多頭排列，而盤整期間均線是疊合在一起。
4．成交量組合選股
下面介紹以成交量為核心的成交量組合：“搭下中小陽增后陰”成交量組合，它與廣泛流行的K線組合的相互配合使用，效果很好。定義及使用注意事項(xiàng)。
五日成交量均線在上，十日成交量均線在下，五日成交量均線自上向下搭，與十日成交量均線趨近交叉，五日成交均量與十日成交均量趨于一致，大致持平。
五日成交量均線與十日成交量均線趨近交叉當(dāng)日，K線為陽線，與此相對應(yīng)當(dāng)日成交量為陽量。
五日成交量均線與十日成交量均線趨近交叉前一日，K線為陽線，與此相對應(yīng)當(dāng)日成交量為陽量，大多數(shù)情況下此日量比趨近交叉日量小。
五日成交量均線與十日成交量均線趨近交叉次日，K線為陰線，與此相對應(yīng)當(dāng)日成交量為陰量。
出現(xiàn)在橫盤整理末期、大幅拉升前夕。
K線上相對應(yīng)的往往是莊家震倉、洗盤過程。
五日成交均量與十日成交均量趨于一致時，允許有百分之十以內(nèi)的正負(fù)誤差，二者越接近越好。
符合葛南維移動平均線四個買入法則之一。
成交量組合出現(xiàn)同時或出現(xiàn)后一、二個交易日內(nèi)，如有K線組合出現(xiàn)相配合，則該只股票股價上漲概率更大。
按此方法買入股票且股價上漲一段后，如果葛南維移動平均線八大法則中四個賣出法則之一出現(xiàn)，應(yīng)出脫持股。
例：賽迪傳媒（000504）1997年8月14日至8月20日4個交易日的成交量，組成一個“搭下中小陽增后陰”的基本圖形。從8月21日起，股價強(qiáng)勁上漲，至8月29日止，7個交易日內(nèi)股價從6.34元一路漲至8.85元，漲幅近40％。
圖102：賽迪傳媒成交量組合買入圖解
5．成交量判斷主力洗盤
下面要介紹的這種選股法的基本原理是“量是因，價是果；量在先，價在后”。但在實(shí)際中，人們會發(fā)現(xiàn)根據(jù)量價關(guān)系來進(jìn)行具體買賣股票時，常常會出現(xiàn)失誤，尤其是在根據(jù)成交量判斷主力出貨與洗盤方面，失誤率更高，不是錯把洗盤當(dāng)出貨，過早賣出，從而痛失獲利良機(jī)，就是誤將出貨當(dāng)洗盤，該出不出，結(jié)果是痛失出貨良機(jī)。那么，在實(shí)際投資中如何根據(jù)成交量的變化，正確判斷出主力的進(jìn)出方向，或者說，如何根據(jù)成交量的變化，準(zhǔn)確判斷出主力是在出貨還是洗盤呢？
一般說來，當(dāng)主力尚未準(zhǔn)備拉抬股價時，股價的表現(xiàn)往往很沉悶，成交量的變化也很小，此時研究成交量沒有實(shí)際意義，也不好斷定主力的意圖。但是，一旦主力放量拉升股價時，主力的行蹤就會暴露，我們把這樣的股票稱為強(qiáng)莊股，此時研究成交量的變化就具有非常重要的實(shí)際意義，此時，如果能夠準(zhǔn)確地捕捉到主力的洗盤跡象，并果斷介入，往往能在較短的時間內(nèi)獲取非常理想的收益。
實(shí)踐證明，根據(jù)成交量變化的以下特征，可以對強(qiáng)莊股的主力是不是在洗盤作出一個較為準(zhǔn)確的判斷：
首先，由于主力的積極介入，原本沉悶的股票在成交量的明顯放大推動下變得活躍起來，出現(xiàn)了價升量增的態(tài)勢。然后，主力為了給以后的大幅拉升掃平障礙，不得不將短線獲利盤強(qiáng)行洗去，這一洗盤行為在K線圖上表現(xiàn)為陰陽相間的橫盤震蕩，同時，由于主力的目的是要一般投資者出局，因此，股價的K線形態(tài)往往成明顯的“頭部形態(tài)”。
其次，在主力洗盤階段，K線組合往往是大陰不斷，并且收陰的次數(shù)多，且每次收陰時都伴有巨大的成交量，好象主力正在大肆出貨，其實(shí)不然，仔細(xì)觀察一下就會發(fā)現(xiàn)，當(dāng)出現(xiàn)以上巨量大陰時，股價很少跌破10日移動平均線，短期移動平均線對股價構(gòu)成強(qiáng)大支撐，主力低位回補(bǔ)的跡象一目了然，這就是技術(shù)人士所說的“巨量長陰價不跌，主力洗盤必有漲”。
下面要介紹的這種選股法的基本原理是“量是因，價是果；量在先，價在后”。但在實(shí)際中，人們會發(fā)現(xiàn)根據(jù)量價關(guān)系來進(jìn)行具體買賣股票時，常常會出現(xiàn)失誤，尤其是在根據(jù)成交量判斷主力出貨與洗盤方面，失誤率更高，不是錯把洗盤當(dāng)出貨，過早賣出，從而痛失獲利良機(jī)，就是誤將出貨當(dāng)洗盤，該出不出，結(jié)果是痛失出貨良機(jī)。那么，在實(shí)際投資中如何根據(jù)成交量的變化，正確判斷出主力的進(jìn)出方向，或者說，如何根據(jù)成交量的變化，準(zhǔn)確判斷出主力是在出貨還是洗盤呢？
一般說來，當(dāng)主力尚未準(zhǔn)備拉抬股價時，股價的表現(xiàn)往往很沉悶，成交量的變化也很小，此時研究成交量沒有實(shí)際意義，也不好斷定主力的意圖。但是，一旦主力放量拉升股價時，主力的行蹤就會暴露，我們把這樣的股票稱為強(qiáng)莊股，此時研究成交量的變化就具有非常重要的實(shí)際意義，此時，如果能夠準(zhǔn)確地捕捉到主力的洗盤跡象，并果斷介入，往往能在較短的時間內(nèi)獲取非常理想的收益。
實(shí)踐證明，根據(jù)成交量變化的以下特征，可以對強(qiáng)莊股的主力是不是在洗盤作出一個較為準(zhǔn)確的判斷：
首先，由于主力的積極介入，原本沉悶的股票在成交量的明顯放大推動下變得活躍起來，出現(xiàn)了價升量增的態(tài)勢。然后，主力為了給以后的大幅拉升掃平障礙，不得不將短線獲利盤強(qiáng)行洗去，這一洗盤行為在K線圖上表現(xiàn)為陰陽相間的橫盤震蕩，同時，由于主力的目的是要一般投資者出局，因此，股價的K線形態(tài)往往成明顯的“頭部形態(tài)”。
其次，在主力洗盤階段，K線組合往往是大陰不斷，并且收陰的次數(shù)多，且每次收陰時都伴有巨大的成交量，好象主力正在大肆出貨，其實(shí)不然，仔細(xì)觀察一下就會發(fā)現(xiàn)，當(dāng)出現(xiàn)以上巨量大陰時，股價很少跌破10日移動平均線，短期移動平均線對股價構(gòu)成強(qiáng)大支撐，主力低位回補(bǔ)的跡象一目了然，這就是技術(shù)人士所說的“巨量長陰價不跌，主力洗盤必有漲”。
圖103：中牧股份主力洗盤判斷圖解
例：中牧股份（600195）該股在2007年前期進(jìn)過一段較長時間的平臺整理，到了4月份成交溫和放量，出現(xiàn)上漲跡象。然而到了4月24日，股價突然回落，連續(xù)幾個交易日股價均以陰線收盤，但成交量卻未減少，應(yīng)是主力洗盤。5月8日收出陽線，股價隨后大幅上漲。
再次，在主力洗盤時，作為研判成交量變化的主要指標(biāo)OBV、均量線也會出現(xiàn)一些明顯的特征，主要表現(xiàn)為：當(dāng)出現(xiàn)以上大陰巨量時，股價的5日、10日均量線始終保持向上運(yùn)行，說明主力一直在增倉，股票交投活躍，后市看好。另外，成交量的量化指標(biāo)OBV在股價高位震蕩期間，始終保持向上，即使瞬間回落，也會迅速拉起，并能夠創(chuàng)出近期的新高，這說明單從量能的角度看，股價已具備大幅上漲的條件。
6．均線與成交量組合看股法
在技術(shù)分析領(lǐng)域里，移動平均線以它簡潔明了的特點(diǎn)深受投資者的青睞。人們利用不同時期的移動平均線來指導(dǎo)操作，特別利用不同時期的移動平均線的排列來判斷是多頭市場還是空頭市場。移動平均線的優(yōu)缺點(diǎn)：
一、優(yōu)點(diǎn)：運(yùn)用移動平均線理論，在買賣交易時，可以界定風(fēng)險程度，將虧損的可能性降至最低；在行情趨勢發(fā)動時，買賣交易的利潤相當(dāng)可觀；移動平均線的組合可以判斷行情的真正趨勢。
二、缺陷：當(dāng)行情牛皮盤整時，買賣信號過于頻繁，投資者無所適從；移動平均線的最佳日數(shù)與組合，確定起來十分困難；僅靠移動平均線的買賣信號，無法給予投資者充足的信心，必須依靠其他技術(shù)指標(biāo)的輔助，成交量、股價、均線共同作用。
為了投資者在運(yùn)用移動平均線時能夠揚(yáng)長避短，從而發(fā)現(xiàn)成交量、股價、均線三者的共同作用，總結(jié)如下：股價突破、支撐和壓力的有效性與均線的角度和成交量有關(guān)。根據(jù)這一理論，投資者可以較為有效地實(shí)施正確的買賣策略。
突破：股價突破移動平均線時，成交量必須放大，特別是向上突破移動平均線時。如果移動平均線的運(yùn)行角度與股價的運(yùn)行角度相反時，突破后的股價會有回抽的要求，當(dāng)日成交量過大（當(dāng)日成交量比前一日成交量放大3倍以上時），若當(dāng)日收盤為中線特別是光頭K線出現(xiàn)時，這種反抽會發(fā)生在次日或者第三日。
例如，2001年10月23日滬深兩市在暫停國有股減持消息的作用下，放量突破相反運(yùn)行的5日均線，并當(dāng)天收出光頭中陽線，從而在次日才出現(xiàn)回抽，如果在突破移動平均線時成交量減少或者持平（特別是股價無量突破相反運(yùn)行的移動平均線時），這種突破往往是假的。
支撐：移動平均線能否對股價構(gòu)成有效支撐，不僅要看移動平均線的運(yùn)行角度，同時也要注意成交量的多寡。例如，移動平均線是向上運(yùn)行而股價回落，這種移動平均線的支撐力度就大于走平或者回落的移動平均線，如果股價回落至移動平均線，發(fā)生支撐反彈時，必須有成交量的配合，否則投資者可視這種支撐為無效支撐。
例如深成指在2001年10月26日出現(xiàn)止跌走紅，但是成交量則比前一日減少，說明這種支撐的可信度不高，投資者可不按傳統(tǒng)的移動平均線的買賣技巧來進(jìn)行。
壓力：股指或者股價在下跌過程中出現(xiàn)的反彈，往往會遇上移動平均線的壓力。這一壓力的大小不僅與移動平均線的期數(shù)有關(guān)，同時還與移動平均線的角度及成交量有密切關(guān)系。在反彈行情中移動平均線的運(yùn)行角度與股價或者股價運(yùn)行角度越大，相反的壓力就越大，特別是無量上攻移動平均線，失敗的可能性就越大。
再次，在主力洗盤時，作為研判成交量變化的主要指標(biāo)OBV、均量線也會出現(xiàn)一些明顯的特征，主要表現(xiàn)為：當(dāng)出現(xiàn)以上大陰巨量時，股價的5日、10日均量線始終保持向上運(yùn)行，說明主力一直在增倉，股票交投活躍，后市看好。另外，成交量的量化指標(biāo)OBV在股價高位震蕩期間，始終保持向上，即使瞬間回落，也會迅速拉起，并能夠創(chuàng)出近期的新高，這說明單從量能的角度看，股價已具備大幅上漲的條件。
6．均線與成交量組合看股法
在技術(shù)分析領(lǐng)域里，移動平均線以它簡潔明了的特點(diǎn)深受投資者的青睞。人們利用不同時期的移動平均線來指導(dǎo)操作，特別利用不同時期的移動平均線的排列來判斷是多頭市場還是空頭市場。移動平均線的優(yōu)缺點(diǎn)：
一、優(yōu)點(diǎn)：運(yùn)用移動平均線理論，在買賣交易時，可以界定風(fēng)險程度，將虧損的可能性降至最低；在行情趨勢發(fā)動時，買賣交易的利潤相當(dāng)可觀；移動平均線的組合可以判斷行情的真正趨勢。
二、缺陷：當(dāng)行情牛皮盤整時，買賣信號過于頻繁，投資者無所適從；移動平均線的最佳日數(shù)與組合，確定起來十分困難；僅靠移動平均線的買賣信號，無法給予投資者充足的信心，必須依靠其他技術(shù)指標(biāo)的輔助，成交量、股價、均線共同作用。
為了投資者在運(yùn)用移動平均線時能夠揚(yáng)長避短，從而發(fā)現(xiàn)成交量、股價、均線三者的共同作用，總結(jié)如下：股價突破、支撐和壓力的有效性與均線的角度和成交量有關(guān)。根據(jù)這一理論，投資者可以較為有效地實(shí)施正確的買賣策略。
突破：股價突破移動平均線時，成交量必須放大，特別是向上突破移動平均線時。如果移動平均線的運(yùn)行角度與股價的運(yùn)行角度相反時，突破后的股價會有回抽的要求，當(dāng)日成交量過大（當(dāng)日成交量比前一日成交量放大3倍以上時），若當(dāng)日收盤為中線特別是光頭K線出現(xiàn)時，這種反抽會發(fā)生在次日或者第三日。
例如，2001年10月23日滬深兩市在暫停國有股減持消息的作用下，放量突破相反運(yùn)行的5日均線，并當(dāng)天收出光頭中陽線，從而在次日才出現(xiàn)回抽，如果在突破移動平均線時成交量減少或者持平（特別是股價無量突破相反運(yùn)行的移動平均線時），這種突破往往是假的。
支撐：移動平均線能否對股價構(gòu)成有效支撐，不僅要看移動平均線的運(yùn)行角度，同時也要注意成交量的多寡。例如，移動平均線是向上運(yùn)行而股價回落，這種移動平均線的支撐力度就大于走平或者回落的移動平均線，如果股價回落至移動平均線，發(fā)生支撐反彈時，必須有成交量的配合，否則投資者可視這種支撐為無效支撐。
例如深成指在2001年10月26日出現(xiàn)止跌走紅，但是成交量則比前一日減少，說明這種支撐的可信度不高，投資者可不按傳統(tǒng)的移動平均線的買賣技巧來進(jìn)行。
壓力：股指或者股價在下跌過程中出現(xiàn)的反彈，往往會遇上移動平均線的壓力。這一壓力的大小不僅與移動平均線的期數(shù)有關(guān)，同時還與移動平均線的角度及成交量有密切關(guān)系。在反彈行情中移動平均線的運(yùn)行角度與股價或者股價運(yùn)行角度越大，相反的壓力就越大，特別是無量上攻移動平均線，失敗的可能性就越大。